Результаты по доверительному управлению за июль 2014

Доходность инвесторов за июль 2014:

Инвестор 1 — -5,51%

Инвестор 2 — -6,13%

Инвестор 3 — -6,5%

Всего с начала работы по счетам инвесторов следующая доходность:

Инвестор 1 (стратегия «Смешанная») — +10,58% (с 13 мая 2014 года по 31 июля 2014 года)

Инвестор 2 (стратегия «Облигации») — +5,59% (с 15 мая 2014 года по 31 июля 2014 года)

Инвестор 3 (стратегия «Облигации») — +1,58% (с 5 июня 2014 года по 31 июля 2014 года)

Как видите в этом месяце получилась просадка. Я ожидал, что такое может случиться. Но надеялся, что не произойдет.

В этой ситуации полностью моя ошибка. Я должен был делить портфель на 10 облигаций разных эмитентов для диверсификации, но вместо этого я взял 10 облигаций с самой высокой доходностью. Так получилось, что в один момент портфели примерно на половину состояли из облигаций Мечела, а он начал падать на новостях о том, что государство не будет его спасать.

Поэтому в середине июля мною было принято решение зафиксировать получившиеся убытки по облигациям Мечела и привести состав портфеля в нормальное состояние (10 разных эмитентов). Когда я писал пост «Мне очень страшно«, я думал, как раз об этой ситуации — произойдет она или нет. Я надеялся, что к тому времени, когда такое может случиться, мелких счетов у меня больше не останется, а на крупных счетах из-за недостатка ликвидности у меня в составе портфеля будет не более 1-2 подобных облигаций.

Сейчас стратегия изменена и подобного больше не повторится.

Дополнительно на цену облигаций оказало давление введение санкций на Россию и вследствие этого произошло падение цен на облигации.

Сумма в управлении уменьшилась до 434950 рублей. На странице по доверительному управлению добавил статистику помесячной доходности счетов инвесторов.

Минимальная сумма для новых инвесторов осталась такой же — 110 тысяч рублей.

4 thoughts on “Результаты по доверительному управлению за июль 2014

  1. А как вы рассчитываете доходность? Если берете высокодоходные облигации, то по ним, обычно, ликвидность низкая и продать по хорошей цене — большая проблема.
    Далее, что Вы будете делать с большими объемами средств — там эта проблема встанет в полный рост.
    И ещё, не боитесь дефолтов? В последнее время случаются регулярно, хотя пока, больше технические

    • Даже со 100 миллионами на счету получится работать.
      Дефолтов не боюсь. Именно для этого нужна диверсификация.

Добавить комментарий

Ваш e-mail не будет опубликован. Обязательные поля помечены *

 

This blog is kept spam free by WP-SpamFree.